Robert Kroes Geld & Carrière 18 okt 2021, 12:08

Leestijd: 8 minuten

Koersverwachting week 42: ruimte voor groei, blik op cijfers en ETF

Onze koersverwachting is inmiddels een vast onderdeel van de maandag. Ook deze week analyseren we weer wat we kunnen verwachten van de koersen belangrijke beleggingen zoals aandelen, futures, staatsobligaties, goud, zilver, FOREX, Bitcoin en andere cryptomunten. Kortom, tijd voor onze koersverwachting.

De aanpak is inmiddels bekend, via een reality-check op onze koersverwachting van vorige week maken de fundamentele en technische indicaties voor de komende week op. Dit doen we voor diverse categorieën beleggingen, nadat we de algemene fundamentele factoren voor de komende beleggingsweek op een rij gezet hebben.

Zoals altijd gebruiken we voor onze vergelijkingen en analyses de prijzen voor aandelen en andere beleggingen zoals deze op het bord stonden voordat de AEX opende.

Algemene economische fundamentele factoren week 42

In de aankomende week zien we naast de reguliere bekendmakingen weinig bijzondere financiële gebeurtenissen op de economische agenda staan. Van de reguliere bekendmakingen is de bekendmaking van de Europese consumentenprijsindexcijfers uiteraard interessant met oog op de ontwikkeling van inflatie.

Buiten de reguliere bekendmaking kunnen we ook de onrust rond de steunmaatregelen in Amerika schrappen. De FED heeft inmiddels bekend gemaakt een gematigde afbouw van het staatshulpprogramma te hanteren en dat werd, zoals we aan de resultaten kunnen zien, enthousiast ontvangen.

De factoren die nog wel boven de markt hangen zijn de crisis rond stijgende prijzen voor energie en voorraden en de situatie rond het Chinese Evergrande.

Met deze wetenschap in het achterhoofd kunnen we dus betrekkelijk optimistisch met onze koersverwachting voor de komende week aan de slag, te beginnen met de AEX-aandelen.

Analyse AEX aandelen week 41

We voorzagen vorige week een licht negatieve week. Dit was te negatief ingeschat. De AEX noteerde een weekwinst van 3,67%. De AEX sloot daardoor met 800,41% boven de 800 punten.

We voorzagen vorige week ook een aantal individuele koopsignalen en verkoopsignalen. Deze zetten we nogmaals op een rij, maar dan aangevuld met de daadwerkelijk behaalde weekresultaten.

De bevestigde koopsignalen waren voor: Royal Dutch Shell A (RDSA) + 4,02% en B (RDSB) +5,45%, Brunel International (BRNL) +1,65%, Reinet Investments (REINA) -2,37%, Atrium EUR Realest (ATRS) +1,75% en Sligro Food Group (SLIGR) +2,93%.

De bevestigde verkoopsignalen waren voor: Galapagos (GLPG) + 6,41%, ASML Holding (ASML) +6,57%, Accsys (AXS) +2,67%, Adyen (ADYEN) +10,49%, Aalberts NV (AALB) +2,80%, Wolters Kluwer (WKL) 1,48%, Cm.com (CMCOM) +10,38% en Signify NV (LIGHT) +6,74%.

Daarmee zien we dat vooral de technische aandelen veel beter presteren dan gedacht. Dit kwam vooral door de vooruitzichten die de FED bood op een rustige afbouw van de economische steun die pas volgend jaar plaats gaat vinden. Hierdoor durven bedrijven meer aan technische ontwikkeling te besteden. Gelukkig was er met de koopsignalen alsnog een mooi rendement te behalen. Uiteraard zijn we benieuwd wat de komende week zal brengen.

De AEX verwachting voor week 42

Voor de koersverwachting voor de AEX-aandelen in de komende week bekijken we uiteraard bovenstaande algemene fundamentele factoren. Daarnaast zijn er ook fundamentele factoren die speciaal van toepassing zijn voor de AEX. Deze bekijken we eerst. Daarna bekijken aan de hand van technische trendanalyses en de oscillatoren de volledige AEX-koersverwachting.

Fundamentele analyse AEX-aandelen week 42

Voor de AEX-aandelen zien we vooral veel bekendmakingen van resultaten over het derde kwartaal. Ook hier zien we op de economische agenda betrekkelijke rust. Donderdag belooft wel een interessante dag te worden.

We verwachten dan namelijk veel economische cijfers, waaronder inflatiecijfers uit België. Ook zien we dan in Nederland bekendmaking van de producentenprijsindexcijfers over september en ook cijfers over de detailhandel en het ondernemersvertrouwen in september.

Technische analyse AEX-aandelen week 42

Als we de oscillatoren bekijken zien we voor volgende week vooral neutrale signalen. Ook zien we dat er meer koopsignalen dan verkoopsignalen zijn. De technische trendanalyses beloven met vijf neutrale signalen meer volatiliteit, maar ook hier zijn de (sterke) koopsignalen in de meerderheid.

Koersverwachting AEX-aandelen week 42

Nu veel negatieve fundamentele factoren uit de markt zijn en we een positief beeld zien voor de technische indicatoren kunnen we als koersverwachting een (licht) positieve week verwachten. Wel moeten we ons een mogelijke dempende werking van de kwartaalcijfers en inflatiecijfers realiseren.

Daarnaast zien we een aantal koopsignalen op basis van de oscillatoren die door de technische trendanalyses bevestigd worden. Deze zijn voor: Nedap (NEDAP), Koninklijke KPN (KPN), MKB Nedsense (NEDSE), ING Groep N.V. (INGA), Arcadis (ARCAD), Adyen (ADYEN), ASR Nederland (ASRNL), Koninklijke DSM (DSM), NN Group (NN), Bever Holding (BEVER), Veon (VEON), Royal Dutch Shell B (RDSB), Ease2pay NV (EAS2P), Arcelormittal SA (MT), Royal Dutch Shell A (RDSA), Value8 (VALUE), CTP (CTPNV), Lavide Holding (LVIDE), AMG (AMG), Randstad NV (RAND), CM.COM (CMCOM), Aperam (APAM), Reinet Investments (REINA), ASML Holding (ASML), TomTom (TOM2), Core Laboratories (CLB), Marel (MAREL) en CTAC (CTAC).

De oscillatoren tonen slechts 4 verkoopsignalen. Één ervan wordt bevestigd door technische trendanalyses. Deze bevestiging komt voor de EFIC1 ordinair shares (EFIC1). Als je wilt zien hoe andere analisten de markt beoordelen kun je uiteraard ook deze vooruitblik op De Telegraaf lezen.

Analyse index-futures week 41

Voor de index-futures verwachtten we een licht negatieve week. Dit bleek deels juiste. De FSTE 100 index futures (FTU1!) en Ibovespa Index futures (IBV1!) noteerden echter met respectievelijk 2,84% en 2,37% een fikse winst. De E-mini Russell 1000 index futures (RS11!) wisten met 2,02% ook mee te profiteren en daarmee af te wijken van onze verwachting.

Koersverwachting index-futures week 42

Voor de komende week zien we dat de oscillatoren voor het grootste deel neutraal zijn. De technische trendanalyses tonen voor de index futures alleen (sterke) koopsignalen. Daarmee bevestigen zij voor de FTSE 100 Index Futures (FTU1!), Nikkei/USD (NKD1!) en Nasdaq 100 e-mini futures (NQ1!) de koopsignalen die de oscillatoren laten zien.

Wij verwachten dan ook een (licht) positieve week voor de index-futures.

Analyse Nederlandse staatsobligaties week 41

Voor de Nederlandse staatsobligaties voorzagen we wederom een licht negatieve week. Dit bleek deels te kloppen. De Nederlandse staatsobligaties met looptijd tot en met 7 jaar schreven inderdaad een licht negatief weekresultaat. De staatsobligaties met looptijd van 5 jaar verloren met 0,14% het meest.

De staatsobligaties met langere looptijd schreven positieve resultaten. Het beste resultaat was voor de staatsobligaties met looptijd van 30 jaar, die een prijsstijging van 2,36% mochten verwachten.

Koersverwachting staatsobligaties week 42

Voor de komende week zien we voor de Nederlandse staatsobligaties bijna uitsluitend (sterke) verkoopsignalen op basis van de technische trendanalyses. Uitzonderingen zijn de staatsobligaties met looptijd van 15 en 20 jaar, die een negatief signaal krijgen.

De oscillatoren bevestigen de verkoopsignalen voor de staatsobligaties met looptijd van 2 tot en met 5 jaar. Ook geven zij een verkoopsignaal voor de staatsobligaties met looptijd van 15 jaar. Voor het overige geven zij neutrale signalen.

We noteren voor komende week dus een neutrale tot licht negatieve koersverwachting.

Gelukkig is er niet veel geld nodig om heel rijk te worden. Zo kan je met $ 1.000,- wel $ 94 miljard maken. Dat bewijst deze bekende ondernemer.

Analyse prijs goud en olie week 41

Voor de goudprijs voorzagen we vorige week een licht negatieve prijs. Dit bleek iets te voorzichtig. De goudprijs noteerde resultaten tot 0,73%. Voor de olieprijs voorzagen we een licht positieve prijs. Dit bleek te kloppen, de olieprijs steeg met 0,67%.

Koersverwachting prijs goud en olie week 42

Op basis van de technische trendanalyses zien we sterke en gewone verkoopsignalen voor de goudprijs. De oscillatoren zijn neutraal. We voorzien daarmee een neutrale tot licht negatieve week voor de goudprijs.

De technische analyses van de olieprijzen laten voor komende week een tegengesteld beeld zien. De technische trendanalyses tonen namelijk sterke koopsignalen, terwijl de oscillatoren een neutraal tot verkoopsignaal laten zien. Gezien de rustige markt verwachten wij een neutrale prijsontwikkeling.

Analyse FOREX week 41

Voor de FOREX voorzagen we vorige week een neutrale tot negatieve week. Dit bleek te kloppen. Alleen de Braziliaanse real (6L1!), Noorse Kroon (NOK1!) en Poolse Zloty (PLN1!) noteerden met respectievelijk 1,06%, 1,35% en 1,16% een winst van meer dan 1%. Alleen de Turkse Lira (TRL1!) verloor met 2,51% meer dan 1 %.

FOREX koersverwachting week 42

Als we naar de oscillatoren kijken zien we vooral neutrale signalen, afgewisseld door een enkel verkoopsignaal. De technische trendanalyse laat veel (sterke) koopsignalen zien, maar deze worden dus niet door oscillatoren bevestigd.

Wel bevestigen de oscillatoren de verkoopsignalen voor de Japanse Yen Futures (6J1!), Japanse Yen E-mini Futures (J71!) en de Micro JPY/USD Futures (MJY1!). Ook het sterke verkoopadvies voor de Turkse Lira/US Dollar pairing (TRL1!) wordt bevestigd.

Wij gaan voorzichtig uit van een neutrale week voor de FOREX.

Analyse cryptomunten week 41

Op basis van onze crypto-koersverwachting van vorige week voorzagen we een positieve week voor de Bitcoin. Ook de crypto-koersverwachting voor de andere cryptomunten uit de top 25 was positief. Dit bleek helemaal te kloppen voor de Bitcoin en deels voor de andere cryptomunten. Het feit dat de Amerikaanse SEC voor het eerst een Bitcoin ETF goedkeurde hielp voor een aantal coins behoorlijk mee.

De Bitcoin noteerde voor beurs dan ook een positief weekresultaat van 11,23%. De best resterende cryptomunt was echter de Polkadot (DOT), die een weekwinst van 14,90% noteerde. Er werd ook verloren. Terra (LUNA) moest met -15,55% de grootste tik noteren.

Koersverwachting cryptomunten week 42

Nadat de SEC afgelopen vrijdag historie schreef met het goedkeuren van de eerste Bitcoin Future ETF’s wordt het volgende week vooral spannend om deze verhandeld te zien worden. Ook is de vraag wanneer de SEC een echte Bitcoin ETF goedkeurt. Of we idee hebben wanneer dat wordt en wat het te verwachten prijseffect zal zijn leest u in de crypto-koersverwachting op onze zustersite WANT.NL.

Overigens stelt de CEO van JP Morgan vraagtekens bij een van de fundamenten van de Bitcoin. Is dat naïef of goed gezien?

Meer weten over beleggen?

De bijdragen ‘koersverwachting’ en ‘achter de koersverwachting’ komen tot stand in samenwerking met onze onafhankelijke partner koersverwachting.com. Zij bieden elke dag het laatste nieuws over koersverwachtingen en investeringen. In onze rubriek ‘money & career‘ zie je al onze artikelen over geldzaken en werk. Tot slot vind je op WANT.nl dagelijks de laatste updates over Bitcoin en andere cryptocurrency.

Alle koersverwachtingen komen tot stand op basis van data van: Tradeincrypto.com, WANT.nl, Koersverwachting.com en Tradingview.com.

Let op: Wij geven nooit financieel advies, dus onze bijdragen kun je ook niet zo interpreteren. Doe altijd jouw eigen onderzoek en beslis op rationele gronden of, wanneer, waarin en hoeveel je wilt investeren.