Robert Kroes Geld & Carrière 7 mrt 2022, 10:46

Leestijd: 9 minuten

Koersverwachting week 10: oorlog, overheden en golfbewegingen

Zoals elke maandag blikken we in de koersverwachting vooruit naar de te verwachten prijsontwikkelingen van de meest gangbare beleggingen. We bekijken de koersverwachting voor aandelen, futures, staatsobligaties, goud, olie, FOREX en Bitcoin + andere cryptomunten.

We volgen onze vertrouwde aanpak waarbij we eerst de macro-economische fundamentele factoren bekijken die de komende week een rol kunnen spelen bij de koersverwachting. Daarna doen we een reality-check op onze koersverwachting van vorige week. Vervolgens bekijken we de fundamentele factoren per soort belegging. Tot slot completeren we onze koersverwachting met analyses van oscillatoren en technische trends.

Zoals altijd maken we voor onze prijzen, analyses en vergelijkingen gebruik van de koersen zoals deze voor de start van de AEX genoteerd stonden.

Algemene economische fundamentele factoren week 10

De belangrijkste macro-economische factor is uiteraard de situatie in de Oekraïne. Beleggers reageren direct op ontwikkelingen. Zo zagen we vorige week de resultaten sterk dalen na berichten over een aanval op een kerncentrale. Ook de gevolgen van de sancties worden verdisconteerd in de prijzen. Nu Rusland van het bankverkeer wordt afgesneden zien we het vertrouwen in financiële fondsen afnemen.

Daarnaast is de vraag hoe overheden gaan reageren. De OESO komt aanstaande dinsdag met economische waarderingen van landen en economieën en ook daar zal de oorlog meewegen. Donderdag komt de Europese Unie met een nieuw rentebesluit en toelichting op het monetair beleid. De verwachting is dat men terughoudender zal zijn in het nemen van maatregelen tegen inflatie.

Ook in Amerika is donderdag bij veel beleggers omcirkeld in de agenda. Men maakt dan de consumentenprijsindexcijfers over februari bekend. Dit geeft uiteraard ook een indicatie over de inflatie. Daarbij zijn deze cijfers van invloed voor de Amerikaanse rentebesluiten die later deze maand verwacht worden. In de beursvooruitblik van de Telegraaf kun je meer lezen over de te verwachten macro-economische factoren. Ook lees je daar hoe men verwacht dat beleggers in een golf (van eerst herstel en daarna verder verlies) reageren op de ontwikkelingen.

Op de crypto-agenda zien we voor aanstaande woensdag de Crypto World Expo 2022 genoteerd staan. Een van de centrale vragen zal ongetwijfeld zijn hoe de cryptowereld omgaat met de financiële sancties tegen Rusland. Nieuws van dit event kan de cryptokoersen (verder) beïnvloeden.

Analyse AEX aandelen week 9

Wij voorzagen voor de AEX-aandelen een neutrale tot licht negatieve week. Dit bleek te positief. Door berichten over een aanval op een kerncentrale daalden de koersen tegen het eind van de week hard. Daarmee kwam het weekresultaat op -7,71%.

Wij voorzagen daarnaast een aantal bevestigde (ver)koopsignalen. Deze herhalen we hier met het feitelijke rendement van de afgelopen week.

De koopsignalen waren voor: Alfen (ALFEN) -4,18%, ESG Core Investments (ESG) -0,02%, BE semiconductor industries N.V. (BESI) -5,67%, Lavide Holding (LVIDE) -2,42%, Ctac (CTAC) -3,37%, Arcadis (ARCAD) -6,08%, Motork PLC (MTRK) -3,51%, JDE Peeters (JDEP) -2,70%, Fugro (FUR) -5,33%, Galapagos (GLPG) -4,38%, Neways Electronics International N.V. (NEWAY) – en Nedap (NEDAP) -4,18%.

De bevestigde verkoopsignalen zijn voor: AFC Ajax N.V. (AJAX) -4,63%, Azerion Group N.V. (AZRN) -16,20%, Bever Holding (BEVER) -, Corbion (CRBN) -4,69%, Pegasus Europe (PACE) -, Allfunds Group PLC (ALLFG) -2,29%, Flow Traders (FLOW) +2,40%, Almunda Professional N.V. (AMUND) -4,31% en Climate Transition Capital Acquisition (CTCA1) +1,86%.

De AEX-verwachting voor week 10

Nu we zien dat de technische indicatoren ondergeschikt zijn aan de fundamentele factoren en macro-economische ontwikkelingen is het des te belangrijker om de fundamentele factoren voor de AEX te bekijken. Daarna bekijken we uiteraard de koersverwachting voor de AEX op basis van technische trendanalyses en oscillatoren.

Fundamentele analyse AEX-aandelen week 10

De bovengenoemde fundamentele factoren zijn uiteraard van invloed op de prijsverwachting van de AEX voor de komende week. Daarnaast zijn er een aantal specifieke fundamentele factoren die invloed kunnen hebben op de prijzen van Nederlandse aandelen.

Zo zien we nog een aantal jaarverslagen, waarbij met name woensdag interessant wordt aangezien dan ABN Amro, Adyen, Basic Fit en Wolters Kluwer met cijfers komen. Met name die van de financiële sectoren staan in de belangstelling door de impact van de sancties tegen Rusland. Daarom wordt ook de publicatie van ING op donderdag en Amsterdam Commodities op vrijdag vast scherp gevolgd.

Op de economische agenda zien we dat we woensdag (na beurs) cijfers over industriële bestellingen en productie in Nederland kunnen verwachten. Donderdag komen daar de Nederlandse inflatiecijfers (voor beurs) over februari en consumptieprijsindexcijfers over februari (om 15 uur) bij.

Technische analyse AEX-aandelen week 10

Als we de AEX als geheel analyseren zien we op basis van de technische trendanalyses een sterk verkoopsignaal. Dit wordt bevestigd door de oscillatoren, die een verkoopsignaal tonen.

AEX koersverwachting week 10

Op basis van de technische analyses en de impact van fundamentele factoren verwachten wij de komende week ook een negatieve AEX.

Als we op individueel niveau kijken zien we slechts één bevestigd koopadvies. Dit is voor OCI N.V. (OCI). Verder zien we zeer veel bevestigde verkoopsignalen. Het is daarom niet opportuun deze in een apart overzicht te vermelden. Qua trends zien we dat vooral technische fondsen (vanwege het hogere risico) en financiële fondsen (vanwege de sancties) onder druk staan. Fondsen die zich richten op gas, olie en alternatieve energie zijn duidelijk wel in trek bij beleggers.

Dit zien we ook na opening van de AEX deze maandagmorgen. De beurs opent negatiever, maar de koers van Shell schiet door de stijgende olieprijzen omhoog.

Analyse index-futures week 9

Voor de index-futures voorzagen wij een neutrale tot licht negatieve week. Dit bleek te kloppen op één voorziene en één onvoorziene uitzondering na. Alle index-futures noteerden namelijk een verlies, waarbij de E-mini USD denominated funds (FTU1!) met 7,86% het meest verloren. De voorziene uitzondering was de Ibovespa (IBV1!), die een winst van 1,22% noteerde.

Koersverwachting index-futures week 10

Op basis van de technische trendanalyses zien we alleen sterke verkoopsignalen. Wederom is de Ibovespa (IBV1!) de enige uitzondering met een sterk koopadvies. Ook de oscillatoren tonen voornamelijk verkoopadviezen. De Ibovespa (IBV1!) en Nasdaq 100 E-mini futures (NQ1!) tonen een neutraal signaal. Alleen de E-mini Russell 1000 index krijgt op basis van de oscillatoren een koopadvies.

Nu er veel bevestigde verkoopsignalen en geen bevestigde koopsignalen zijn noteren we ook voor de index-futures voor de komende week een negatieve prijsverwachting.

Analyse Nederlandse staatsobligaties week 9

Wij verwachtten een neutrale tot licht positieve week. Deze verwachting bleek te kloppen. De prijzen van de staatsobligaties stegen, waarbij die met looptijd van 15 jaar met +0,23% het hoogste resultaat brachten.

Koersverwachting staatsobligaties week 10

Op basis van de oscillatoren zien we voor de komende week koopsignalen voor de Nederlandse staatsobligaties met korte looptijd (van 2 en 3 jaar). De overige signalen zijn neutraal. Op basis van de technische trendanalyses zien we vooral (sterke) koopsignalen. Uitzonderingen zijn de staatsobligaties met looptijd van 3 en 7 jaar die respectievelijk een sterk en regulier verkoopsignaal tonen.

De Nederlandse inflatiecijfers en het risicomijdend gedrag van beleggers in crisistijd zullen ook komende week hun invloed uitoefenen. Daarom handhaven we onze neutrale tot licht positieve koersverwachting voor Nederlandse staatsobligaties.

Natuurlijk hoef je niet te beleggen om geld te verdienen. Een carrière als YouTuber kan ook interessant zijn. In dit artikel lees je hoeveel YouTube views je moet hebben om er iets mee te verdienen.

Analyse prijs goud en olie week 9

Voor de prijzen van goud en olie verwachtten wij een positieve ontwikkeling. Deze verwachting bleek voor de goudprijs correct. Deze steeg 1,72%. Ook de olieprijzen schoten omhoog met percentages die varieerden tussen + 6,90% en + 24,59%.

Koersverwachting prijs goud en olie week 10

De oscillatoren tonen voor de goudprijs koopsignalen. Deze worden met sterke koopsignalen bevestigd door technische trendanalyses. Aangezien goud een natuurlijke ‘veilige haven’ voor beleggers is in turbulente tijden noteren we een (licht) positieve prijsverwachting voor goud.

Voor de olieprijzen zien we op basis van de oscillatoren een neutraal signaal, terwijl technische trendsignalen een sterk koopsignaal tonen. Gezien de situatie in de Oekraïne en sancties tegen Rusland verwachten we voor de olieprijzen een verdere stijging.

Analyse FOREX week 9

Wij voorzagen een licht negatieve week voor de FOREX en dat bleek te kloppen. Enkele pairings noteerden een kleine winst, waarbij de Australische dollar met + 0,57% het best presteerde. Het grootste verlies in een week was voor de Poolse Zloty (PLN1!) met -1,97%.

FOREX koersverwachting week 10

Op basis van de oscillatoren zien we vooral neutrale signalen. Er zijn alleen koopsignalen voor de Australische dollar (6A1!) en micro Australische dollar (M6A1!). Verkoopsignalen zijn er voor de Turkse lira (TRL1!), Poolse Zloty (PLN1!), Micro GBP futures (M6B1!), GBP futures (6B1!) en Mexicaanse pesos (6M1!).

Op basis van de technische trendanalyses zien we dat de koopsignalen voor de Australische dollar met een sterk koopadvies bevestigd worden. Ook de verkoopsignalen worden bevestigd. Op basis hiervan noteren we, met uitzondering  van de Australische dollar, een (licht) negatieve prijsverwachting voor de komende week.

Analyse Bitcoin en cryptomunten week 9

Na een sterk begin van de week zagen we hoe ook hier het negatieve sentiment de overhand kreeg. Met name de terugval van handel uit Rusland en de angst voor verdere sancties tegen cryptobeurzen speelde de markt parten. De Bitcoin wist desondanks een winst(je) van +0,67% te noteren in de afgelopen week. De best presterende cryptomunt was Near (NEAR) dat in de week +16,66% noteerde. Over het algemeen noteerden de top 25 cryptomunten echter verlies in de afgelopen week. Het grootste verlies was voor Polkadot (DOT), dat 6,39% verlies noteerde.

Ook de maandresultaten zijn overwegend negatief. Zo verloor de Bitcoin over de afgelopen 30 dagen 8,68%. Het grootste verlies van de maand was met -28,32% echter voor Cardano (ADA). De grootste winst in de afgelopen 30 dagen was voor Terra (LUNA), dat liefst 49,32% in waarde steeg.

Op dit moment zien we dat de cryptomarkt negatief aan de week begonnen is. Op de site van Tradeincrypto.com kun je 24 uur per dag alle resultaten en alle live Bitcoin en cryptoprijzen analyseren.

Overigens hoef je niet per definitie te betalen voor crypto. Wij testten de afgelopen week de Hi Dollar. Hoe gratis en hoe lucratief is gratis crypto?

Bitcoin en crypto koersverwachting week 10

Zoals we zien is een weekverwachting voor de cryptomarkt door alle macro-economische invloeden nog steeds niet opportuun. Daarom verzorgen we ook de komende week 2x per dag (rond lunchtijd en na sluiting van de Amerikaanse markten) onze Bitcoin- en crypto-update. Deze kun je zoals gebruikelijk lezen op onze zustersite WANT.NL.

Meer weten over beleggen?

Voor beleggers die meer willen weten over het behalen van beleggingsrendement in deze turbulente tijden organiseert de Telegraaf in samenwerking met deskundigen een gratis online seminar op donderdag 10 maar. Daar kun je inmiddels voor aanmelden.

De bijdragen ‘koersverwachting’ en ‘achter de koersverwachting’ komen tot stand in samenwerking met onze onafhankelijke partner koersverwachting.com. Zij bieden elke dag het laatste nieuws over koersverwachtingen en investeringen. In onze rubriek ‘money & career‘ zie je al onze artikelen over geldzaken en werk. Tot slot vind je op WANT.nl dagelijks de laatste updates over Bitcoin en andere cryptocurrency.